¿Qué son los préstamos con garantía pignorada?

La forma más fácil de conseguir un préstamo es usando la casa como aval, pero no es la única forma. Los inversores pueden utilizar otros activos como acciones, planes de pensiones o joyas como garantías para que el banco les preste el dinero que necesitan en lo que se conoce como préstamo con garantía pignorada. La parte mala es que los plazos de amortización son más cortos y la cantidad prestada suele ser más baja que con la vivienda como aval.

Un préstamo con garantía pigonarada o pignoraticia es aquel en el que el cliente presenta como garantía una prenda, como recuerdan desde Bankimia. Ésta suele ser un activo financiero (acciones, participaciones en fondos, planes de pensiones, …) o un artículo de valor como las joyas.

La pignoración suele darse en sustitución de la garantía de bienes inmuebles que se presta en las hipotecas, con la salvedad de que no está permitida la libre disposición de activos pignorados mientras este vigente la obligación principal, en la mayoría de los casos. Normalmente se permite la libre disposición de intereses de imposiciones a plazo o dividendos de acciones, más en los fondos de inversión, la pignoración se realiza por participaciones y por ende no se admite el reembolso.

Los porcentajes de financiación variarán dependiendo del valor que las prendas que se pignoren. No es lo mismo pignorar dinero en efectivo depositado en una cuenta a plazo que valores de renta fija o de renta variable. Lo que se debe saber es que mientras menos fluctuante sea el valor, más elevado será el importe de financiación.

Este tipo de préstamo es usado generalmente para suscribir participaciones de un fondo de inversión usando ese mismo fondo como garantía del préstamo, para comprar una vivienda en sustitución de un préstamo hipotecario o para cualquier otra necesidad de liquidez con la ventaja de que se pueden pueden obtener condiciones financieras más ventajosas que con las de un mero aval. El problema radica en que son muy pocas las entidades que ofrecen préstamos personales con pignoración de bienes.

En lo referente a que sirve como sustituto al préstamo hipotecario es necesario tomar en cuenta que si bien se produce un ahorro porque se evita el coste de tasación de la vivienda, el registro y los impuestos, las hipotecas cuentan con beneficios fiscales y con un mayor plazo de amortización.

A continuación se presentan algunos ejemplos de esta tipología de préstamos en el mercado crediticio, a través de tres préstamos de IberCaja que es la única entidad que actualmente tiene en su cartera de productos préstamos con garantía pignorada:

*Préstamos a clientes con Multifondos. La garantía aportada es la prenda sobre seguro multidofondos. El importe máximo a financiar son 60.000€ a devolver en 8 años. El préstamo tiene un tipo de interés mixto, 7,50% nominal fijo los 12 primeros meses y eur +6,00% el resto de períodos.

*Préstamo a clientes con Fondos de Inversión. La garantía aportada es la pignoración de los fondos. El importe máximo a financiar son 60.000€ a devolver en 8 años. El préstamo tiene un tipo de interés mixto, 7,50% nominal fijo los 12 primeros meses y eur +6,00% el resto de períodos.

*Préstamo a clientes con Depósitos Estructurados. La garantía aportada es el IPF que compone el depósito estructurado. El importe a financiar es el del IPF con un máximo 60.000€ a devolver en el plazo del IPF con un límite de 8 años. El tipo de interés varia según el plazo. Si se solicita por un plazo menor a 12 meses el interés nominal será del 10,505 fijo. Si se contrata por un plazo superior a 12 meses, el interés nominal será mixto, 9,00% fijo los 12 primeros meses y eur +6,75% el resto de períodos.

Si se analiza la oferta de préstamos personales, se pueden encontrar algunos productos con intereses inferiores al de los préstamos pignorados, incluso dentro de la misma entidad, con lo que se puede concluir de que estos préstamos no son una buena opción de financiación actualmente, puesto que además del elevado tipo de interés, el importe máximo a financiar y el plazo de devolución no discrepa de los que se pueden obtener en otros préstamos del mercado.

http://www.invertia.com/noticias/articulo-final.asp?idNoticia=2557954